Змішане фінансування дає підприємцям більше гнучкості у прийнятті рішень, допомагає ефективніше керувати фінансами та відкриває додаткові можливості для зростання. Розглянемо основні види змішаного фінансування і як вони працюють на практиці, включно із порівняннями та чеклістом для самоперевірки.

Фінансова грамотність — це основа успішного бізнесу.

Підприємець повинен розуміти:

1. Різні джерела фінансування та їх особливості

2. Критерії прийнятності для різних програм

3. Кроки перед поданням бізнесу на фінансування

Різні джерела фінансування

Види джерел:

• Власні кошти

• Банківські кредити

• Гранти

• Державні програми підтримки

• Інвестиції (angel, VC)

• Лізинг

• Краудфандинг

Порівняльна таблиця джерел фінансування

Банківські кредити

Банківські кредити — це позики від банків із чіткими правилами: зазвичай потрібно більше документів, фінзвітність, інколи застава і довша перевірка, тому отримати їх складніше, особливо малому бізнесу, але водночас банки вже пропонують окремі програми, адаптовані під МСБ (спрощені продукти, державні ініціативи, партнерські програми), які частково зменшують ці бар’єри і роблять фінансування доступнішим.

Програма "5-7-9"

• Найпопулярніша програма пільгових кредитіви для ММСП*:З 2020 року український бізнес отримав понад 143 тисячі кредитів.

• Загальний обсяг залучених коштів перевищив 500 млрд грн.

• Працює з 43 банками-учасниками

• Ставка: 5%, 7% або 9% річних (залежить від розміру бізнесу та цілей кредиту)

• Сума: до 50 млн грн+

• Строк: до 10 років

Цілі:

1. інвестиції

2. оборотний капітал

3. рефінансування

4. відновлення бізнесу

• Зниження ставки при створенні робочих місць

• Можливе отримання державної гарантії

• За отриманням кредиту 5-7-9 звертайтесь до банків-учасників програми

Небанківські фінансові установи

Банки і небанківські фінансові установи відрізняються тим, що банки працюють жорсткіше: вимагають більше документів, заставу, довгу перевірку і часто відмовляють МСБ без “ідеальної” історії, тоді як небанківські фінансові установи дають кредити швидше, з простішими вимогами, часто без застави і краще підлаштовуються під малий бізнес.

VisionFund Ukraine

• Онлайн-кредитування для мікро- та малого бізнесу з діяльністю 2+ роки

• Не вимагає застави

• Повністю онлайн-процес

• Швидке оформлення

Для чого варто поєднувати гарантії із кредитами?

Переваги для МСБ:

• Легший доступ до фінансування

• Нижчі вимоги до застави

• Вигідніші умови кредиту

Висновок: Гарантії — ефективний інструмент зниження кредитного ризику та стимулювання розвитку МСБ. Запитайте у вашому банку/небанківської установи про можливості отримання гарантій за кредитами.

Грантові програми

Грантова програма — це конкурс, де держава або організації дають гроші на бізнес чи ідею без повернення, але за умовою: ти маєш подати заявку, виграти відбір, використати кошти тільки на заявлену мету і потім відзвітувати, як саме їх витратив.

• Програми для розвитку цифрових навичок

• Гранти на відновлення бізнесу

• Підтримка будівництва теплиць

• Гранти ветеранам (до 20 тисяч доларів)

• Регіональні програми розвитку бізнесу (до 10 тисяч доларів)

• Спеціальна програма для жінок-підприємниць в агропродовольчій сфері

Критерії прийнятності для ММСБ

•Мікро-, малі та середні підприємства (ММСП) - критерії відповідно до українського законодавства:

Загальні критерії відповідності

Фізичні особи, що планують відкрити ФОП, діючі ФОП та юридичні особи, які підходять під визначення ММСП:

• громадяни України;

• фізичні особи - підприємці - громадяни України;

• юридичні особи, кінцевими бенефіціарними власниками яких є громадяни України;

• які не перебувають і не працюють на тимчасово окупованій території України;

• які не працюють на території росії та білорусі;

• які не перебувають під санкціями;

• щодо яких не порушували справи про банкрутство;

• які не притягувались до кримінальної відповідальності за корупцію;

• які не мають заборгованості перед бюджетом;

• які мають прозору структуру власності;

• не входять до великих компаній та холдингів;

• які не є засновані фізичними або юридичними особами, пов’язаними з органами влади;

• найближчі родичі вважаються одним заявником (принцип домогосподарства).

Причини відмов у фінансуванні

• Невідповідність критеріям або цілям програми фінансування

• Слабка/відсутня фінансова звітність

• Погана кредитна історія

• Податкові борги або відкриті кримінальні провадження

• Заявка/бізнес-план низької якості

• Недостатня платоспроможність (cash flow)

• Необґрунтований бюджет інвестицій

• Відсутність співфінансування

Чекліст перед поданням заявки

Відповідність критеріям програми:

• Перевірені всі вимоги

• Критерії виконуються

Ідея та стратегія:

• Чітко сформульована бізнес-ідея

• Визначена цільова аудиторія

• Є конкурентна перевага

Бізнес-план:

• Прописана фінансова модель

• Обґрунтована сума фінансування

• Є план використання коштів

• Є власний внесок

Документи:

• Документи за списком

• Фінансова звітність

• Підтвердження відсутності боргів

Якість заявки:

• Чіткі та конкретні відповіді

• Реалістичні цифри

• Показано вплив проєкту (робочі місця, розвиток)

• Є підтвердження попиту (клієнти, контракти)

Фінальна перевірка:

• Заявка контрольно перевірена

• Підготовлено відповіді на можливі запитання

Радимо переглянути сторінку "Робочий зошит", де зібрана уся інформація із програми "Фінансова грамотність підприємців" за різними темами. На сторінці Ви знайдете: презентації, робочі матеріали, посилання на лекції, шаблони тощо.

Посилання: https://visionfund.ua/resources/category/finansova-hramotnist/training-manual-financial-literacy-of-entrepreneurs-workbook-robochy-zoshyt

*Програма «Фінансова грамотність підприємців» проводиться виключно з інформаційною метою в рамках ініціативи ТОВ "ВІЖИНФАНД ЮКРЕЙН" з підвищення фінансової грамотності ММСП для сприяння фінансовій обізнаності та не є освітньою послугою, фінансовою чи юридичною консультацією або інвестиційною рекомендацією. Ця програма передбачає публічні вебінари/стріми, інтерактивні лекції, групові менторські сесії, інформаційні кампанії та супровідні матеріали.

Реєстрація триває з березня до червня 2026 року включно на веб‑сторінці visionfund.delo.ua